Publicado en HidrocarburosBolivia.com el 2010-02-12 14:26:57
Bernardo Prado Liévana* - Vale la pena realizar un breve análisis comparativo del comportamiento que tuvieron las exportaciones de gas boliviano a los mercados de Brasil y Argentina el 2009 sin pasar por alto, de una manera objetiva, los principales factores que afectaron las tendencias en la demanda energética de ambos mercados.
Bernardo Prado Liévana* - Vale la pena realizar un breve análisis comparativo del comportamiento que tuvieron las exportaciones de gas boliviano a los mercados de Brasil y Argentina el 2009 sin pasar por alto, de una manera objetiva, los principales factores que afectaron las tendencias en la demanda energética de ambos mercados.
EL GAS NATURAL EN LA ECONOMÍA BOLIVIANA
El rol del gas natural en las recaudaciones bolivianas por concepto de exportaciones merece toda la consideración necesaria. Así podemos ver que, en la gestión 2008, todas las exportaciones bolivianas, incluyendo el gas natural, sumaron un total de 6.899 millones de dólares. De ese monto, 3.159 millones de dólares, es decir el 45.8% del total percibido, correspondieron exclusivamente al gas natural exportado a Brasil y Argentina.
Durante la gestión 2009, el total de las exportaciones bolivianas, incluyendo el gas natural, significaron una recaudación de 5.297 millones de dólares. De ese monto, 1.967 millones de dólares, es decir el 37.1% del total percibido por todas las exportaciones, correspondieron exclusivamente al gas natural destinado a Brasil y Argentina.
Pese a registrarse una caída en los datos consolidados que refleja la gestión 2009 vs. la gestión 2008, los ingresos correspondientes al gas natural con relación al resto de los productos que Bolivia exporta, confirman sin lugar a dudas la importancia e incidencia del energético en la economía boliviana. El gráfico a continuación muestra claramente lo antes mencionado. Los datos corresponden al Instituto Nacional de Estadística (INE).
El rol del gas natural en las recaudaciones bolivianas por concepto de exportaciones merece toda la consideración necesaria. Así podemos ver que, en la gestión 2008, todas las exportaciones bolivianas, incluyendo el gas natural, sumaron un total de 6.899 millones de dólares. De ese monto, 3.159 millones de dólares, es decir el 45.8% del total percibido, correspondieron exclusivamente al gas natural exportado a Brasil y Argentina.
Durante la gestión 2009, el total de las exportaciones bolivianas, incluyendo el gas natural, significaron una recaudación de 5.297 millones de dólares. De ese monto, 1.967 millones de dólares, es decir el 37.1% del total percibido por todas las exportaciones, correspondieron exclusivamente al gas natural destinado a Brasil y Argentina.
Pese a registrarse una caída en los datos consolidados que refleja la gestión 2009 vs. la gestión 2008, los ingresos correspondientes al gas natural con relación al resto de los productos que Bolivia exporta, confirman sin lugar a dudas la importancia e incidencia del energético en la economía boliviana. El gráfico a continuación muestra claramente lo antes mencionado. Los datos corresponden al Instituto Nacional de Estadística (INE).
EL GAS EXPORTADO A BRASIL
Retrocedamos un poco en el tiempo para tener un marco de referencia más amplio. Durante el 2008 Brasil importó un total de 11.336 millones de metros cúbicos de gas, el 98.5% de ese volumen tuvo a Bolivia como país de origen. Así, las importaciones brasileñas de gas boliviano se incrementaron 10% con relación al 2007.
Lastimosamente el 10% de incremento registrado entre 2007 y 2008 no pudo repetirse el 2009, al contrario, los datos reflejan reducciones considerables tanto en volúmen como en recaudaciones.
LAS RECAUDACIONES OBTENIDAS DE BRASIL
Según datos del Instituto Nacional de Estadística (INE), durante el periodo enero/diciembre 2008, Bolivia recaudó por concepto de exportación de gas natural a Brasil un total de 2.852,3 millones de dólares, comparativamente y según la misma fuente, en similar periodo de la gestión 2009 Bolivia recaudó 44.35% menos, es decir 1.587,5 millones de dólares. El gráfico a continuación nos muestra una comparación mensual de las recaudaciones entre 2008 y 2009 seguido por un cuadro con las recaudaciones consolidadas por año y la correspondiente variación porcentual. Los datos corresponden al Instituto Nacional de Estadística (INE).
Retrocedamos un poco en el tiempo para tener un marco de referencia más amplio. Durante el 2008 Brasil importó un total de 11.336 millones de metros cúbicos de gas, el 98.5% de ese volumen tuvo a Bolivia como país de origen. Así, las importaciones brasileñas de gas boliviano se incrementaron 10% con relación al 2007.
Lastimosamente el 10% de incremento registrado entre 2007 y 2008 no pudo repetirse el 2009, al contrario, los datos reflejan reducciones considerables tanto en volúmen como en recaudaciones.
LAS RECAUDACIONES OBTENIDAS DE BRASIL
Según datos del Instituto Nacional de Estadística (INE), durante el periodo enero/diciembre 2008, Bolivia recaudó por concepto de exportación de gas natural a Brasil un total de 2.852,3 millones de dólares, comparativamente y según la misma fuente, en similar periodo de la gestión 2009 Bolivia recaudó 44.35% menos, es decir 1.587,5 millones de dólares. El gráfico a continuación nos muestra una comparación mensual de las recaudaciones entre 2008 y 2009 seguido por un cuadro con las recaudaciones consolidadas por año y la correspondiente variación porcentual. Los datos corresponden al Instituto Nacional de Estadística (INE).
LOS VOLUMENES EXPORTADOS A BRASIL
Si hablamos de volúmenes podemos notar claramente la caída en la demanda del energético. En el periodo enero/diciembre 2009 Brasil importó, en promedio, 22.2 millones de metros cúbicos diarios (MMCD) de gas natural, el volumen total demandado por ese mercado durante todo el pasado año alcanzó 8.097 millones de metros cúbicos (MMC), cifra 28.6% menor a los 11.336 MMC demandados durante el mismo periodo del año 2008, año que cerró con un promedio anual de 31 MMCD de gas bolivianos consumido.
Si hablamos de volúmenes podemos notar claramente la caída en la demanda del energético. En el periodo enero/diciembre 2009 Brasil importó, en promedio, 22.2 millones de metros cúbicos diarios (MMCD) de gas natural, el volumen total demandado por ese mercado durante todo el pasado año alcanzó 8.097 millones de metros cúbicos (MMC), cifra 28.6% menor a los 11.336 MMC demandados durante el mismo periodo del año 2008, año que cerró con un promedio anual de 31 MMCD de gas bolivianos consumido.
Cabe resaltar que si bien Brasil demandó en promedio 31 MMCD durante el 2008 (prácticamente todo el volúmen que el contrato GSA le permite tomar), durante el 2009 Brasil recibió volúmenes similares solamente en 5 de los 365 días que tuvo el año. Al final del artículo existe una tabla que detalla las exportaciones diarias al mercado brasileño durante el 2009. El gráfico a continuación nos muestra comparativamente los volúmenes promedio exportados mensualmente el 2008 y el 2009 seguido por un gráfico que compara el total de gas exportado el 2008 y el 2009 con su correspondiente variación porcentual. Los datos corresponden a YPFB (2008) e YPFB Transporte S.A (2009).
Por último, en el siguiente gráfico podemos ver que, sin incumplir el contrato GSA, Brasil dejo de consumir un promedio de 8.9 MMCD durante 2009 con relación al 2008. Estos 8.9 MMCD, al no encontrar un mercado que los demande son responsables, en gran medida, de la caída en la producción interna de líquidos cuya consecuencia es el incremento en la importación boliviana de Diesel, GLP y Gasolina.
¿QUE FACTORES JUGARON EN CONTRA?
La drástica caída en el precio del petróleo y la crísis financiera que afectó al segmento industrial, hecho que generó una menor demanda de gas en el mercado brasileño, son a grandes rasgos los principales factores en la reducción de las recaudaciones por la exportación de gas natural a ese país.
La drástica caída en el precio del petróleo y la crísis financiera que afectó al segmento industrial, hecho que generó una menor demanda de gas en el mercado brasileño, son a grandes rasgos los principales factores en la reducción de las recaudaciones por la exportación de gas natural a ese país.
El 2008 marcó para el WTI (petróleo de referencia para el mercado boliviano) un promedio de 99,6 dólares por barril, durante el 2009 el promedio para el WTI fue de 61.8 dólares por barril. Esa diferencia de 37.9% se reflejó en el precio del gas boliviano en el entendido de que la fórmula que define el valor del gas exportado al mercado brasileño está en función al precio de otros combustibles (diesel y fuel de origen y características particulares y específicas) cuyo precio a su vez es directamente proporcional al precio del petróleo. Es decir, un incremento en el precio del petróleo significa un incremento en el precio de los combustibles que conforman la fórmula que define el precio del gas que exportamos a ese país y viceversa.
Por otro lado, las fuertes lluvias registradas desde finales del 2008 y gran parte del 2009 mantuvieron los reservorios de agua destinados a la generación hidroeléctrica en niveles record, muy por encima de lo habitual. Esto hizo que el 2009 la generación termoeléctrica (a partir del gas natural) se vea reducida en 65.1% con relación al 2008. Para ser más preciso, el 2009 se consumieron en Brasil un promedio 4.6 MMCD para generación termoeléctrica, muy por debajo de los 13.1 MMCD consumidos el 2008.
En general, los volúmenes de gas que consumió el mercado brasileño durante 2009 (incluyendo el gas importado de Bolivia) fueron considerablemente menores a años pasados. Datos difundidos por las distribuidoras de gas en ese país señalan que se comercializaron en promedio 36.7 MMCD. Esto representa una reducción del 26% con relación al gas natural comercializado el 2008.
El 2009 fué con certeza el año en el que comenzó a sobrar el gas en Brasil. En promedio, Petrobras se vió obligada a quemar de 10 MMCD y reinyectó 11.8 MMCD. La sobreoferta de gas incluso llevó a la petrolera brasileña a realizar 8 subastas de gas natural para entregas a futuro con precios considerablemente más bajos que los acordados mediante contrato entre las distribuidoras y Petrobras. Un artículo escrito el pasado mes de noviembre publicado en HidrocarburosBolivia.com analiza este interesante fenómeno de abundancia gasífera en Brasil.
Los segmentos del mercado brasileño caracterizados por ser importantes consumidores de gas natural mostraron considerables caídas en el consumo del energético que fué importado de Bolivia. Así, en promedio, de los 36.7 MMCD comercializados (entre producción local e importaciones) el segmento de la Industria (el mayor consumidor de gas natural) demandó 23.5 MMCD, 15.3% menos que el 2008. El segmento comercial redujo su consumo en 2.9% y el automotriz en 12.98%.
A todo eso debemos agregar el hecho de que Brasil ya cuenta con capacidad para importar y regasificar gas natural en estado líquido (GNL) y en muchos casos según informaron altos funcionarios de Petrobras, a Brasil le resultó más barato el GNL que el gas importado de Bolivia. Este hecho, entre otros, puso en clara evidencia que el GNL compite con los mercados del gas boliviano.
CONCLUSIONES
El saliente Embajador brasileño afirmó hace pocas semanas que su país demandaría menos gas y que se compensaría a Bolivia por esa reducción, la crisis económica y las constantes lluvias fueron los motivos esbozados por el diplomático para justificar dicha medida. Luego se dieron a conocer las ¨solidarias¨ declaraciones del Presidente Lula da Silva, haciendo notar que Brasil necesita el gas boliviano pero ya no depende del gas boliviano y que lo comprarán en el afán de ayudar a combatir la ¨pobreza¨ boliviana. Por último tenemos a altas autoridades energéticas bolivianas afirmando hace pocos días que Brasil incrementará nuevamente al máximo posible la demanda de gas boliviano durante los próximos meses.
El saliente Embajador brasileño afirmó hace pocas semanas que su país demandaría menos gas y que se compensaría a Bolivia por esa reducción, la crisis económica y las constantes lluvias fueron los motivos esbozados por el diplomático para justificar dicha medida. Luego se dieron a conocer las ¨solidarias¨ declaraciones del Presidente Lula da Silva, haciendo notar que Brasil necesita el gas boliviano pero ya no depende del gas boliviano y que lo comprarán en el afán de ayudar a combatir la ¨pobreza¨ boliviana. Por último tenemos a altas autoridades energéticas bolivianas afirmando hace pocos días que Brasil incrementará nuevamente al máximo posible la demanda de gas boliviano durante los próximos meses.
Claramente notamos que el futuro del gas natural que exportamos a Brasil aún no está bien definido ni del lado brasileño ni del lado boliviano. Menos gas con compensación, gas por solidaridad más que por necesidad o simplemente más gas de ahora en adelante. ¿Quién tiene la razón?
*Consultor en temas energéticos y editor del portal HidrocarburosBolivia.com
*Consultor en temas energéticos y editor del portal HidrocarburosBolivia.com
Tabla con las exportaciones diarias de gas boliviano al mercado brasileño.
Volúmenes expresados en millones de metros cúbicos
| ENE | FEB | MAR | ABR | MAY | JUN | JUL | AGO | SEP | OCT | NOV | DIC | |
| 1 | 19,0 | 17,0 | 17,0 | 19,1 | 22,7 | 25,1 | 31,6 | 21,1 | 23,1 | 26,3 | 20,0 | 25,2 |
| 2 | 17,3 | 21,0 | 20,0 | 19,1 | 25,6 | 25,1 | 31,3 | 21,1 | 24,2 | 27,1 | 18,4 | 24,2 |
| 3 | 16,0 | 20,4 | 20,0 | 20,3 | 25,6 | 25,1 | 28,8 | 23,3 | 21,1 | 26,3 | 19,1 | 23,1 |
| 4 | 16,0 | 20,0 | 20,0 | 20,0 | 27,2 | 25,1 | 26,6 | 24,1 | 21,1 | 23,1 | 21,1 | 23,1 |
| 5 | 16,0 | 20,0 | 20,0 | 18,1 | 27,2 | 25,1 | 26,6 | 25,1 | 20,1 | 22,1 | 19,1 | 20,1 |
| 6 | 19,0 | 20,0 | 20,0 | 21,3 | 28,8 | 25,1 | 26,6 | 25,1 | 20,1 | 23,1 | 19,1 | 20,1 |
| 7 | 19,0 | 18,0 | 20,0 | 22,1 | 28,8 | 24,1 | 26,8 | 22,1 | 17,2 | 23,1 | 20,1 | 24,1 |
| 8 | 19,0 | 18,0 | 20,0 | 21,6 | 29,9 | 25,6 | 26,8 | 22,1 | 20,2 | 24,1 | 20,1 | 24,2 |
| 9 | 19,0 | 20,0 | 20,0 | 21,8 | 29,8 | 26,9 | 26,6 | 21,3 | 20,2 | 25,1 | 22,1 | 24,1 |
| 10 | 19,0 | 20,0 | 20,0 | 19,1 | 29,8 | 26,9 | 24,5 | 22,1 | 20,1 | 23,1 | 23,1 | 18,1 |
| 11 | 19,0 | 20,0 | 20,0 | 18,2 | 27,3 | 28,2 | 23,1 | 23,1 | 23,1 | 21,9 | 27,1 | 22,6 |
| 12 | 19,0 | 20,0 | 21,2 | 18,1 | 26,6 | 28,2 | 23,1 | 23,1 | 21,1 | 23,1 | 25,9 | 20,1 |
| 13 | 21,0 | 22,5 | 23,5 | 19,1 | 26,6 | 27,5 | 21,9 | 23,7 | 19,1 | 21,8 | 22,0 | 18,1 |
| 14 | 23,0 | 20,0 | 22,0 | 19,8 | 26,7 | 26,8 | 21,0 | 25,1 | 21,1 | 20,2 | 19,2 | 20,1 |
| 15 | 24,0 | 20,0 | 20,0 | 19,1 | 26,8 | 26,1 | 21,1 | 24,1 | 23,1 | 20,2 | 19,2 | 19,2 |
| 16 | 24,0 | 20,0 | 19,9 | 20,6 | 26,6 | 26,1 | 21,1 | 23,0 | 24,6 | 20,1 | 21,5 | 18,6 |
| 17 | 22,0 | 20,0 | 20,0 | 21,6 | 26,6 | 30,5 | 22,1 | 22,1 | 20,7 | 22,1 | 21,1 | 20,7 |
| 18 | 22,0 | 20,0 | 20,0 | 21,6 | 26,6 | 31,4 | 22,1 | 22,1 | 17,4 | 20,1 | 21,1 | 23,2 |
| 19 | 24,0 | 20,6 | 20,0 | 21,6 | 26,6 | 31,4 | 22,1 | 22,1 | 16,1 | 23,1 | 21,2 | 22,1 |
| 20 | 24,0 | 25,0 | 20,0 | 21,6 | 27,6 | 31,4 | 22,7 | 24,1 | 16,1 | 21,1 | 20,1 | 19,1 |
| 21 | 24,0 | 25,0 | 22,0 | 21,6 | 26,7 | 24,7 | 23,1 | 24,1 | 19,0 | 21,1 | 20,8 | 22,6 |
| 22 | 24,0 | 19,0 | 22,0 | 21,2 | 26,3 | 29,8 | 24,3 | 20,1 | 21,3 | 22,8 | 21,2 | 22,7 |
| 23 | 24,0 | 19,0 | 19,0 | 21,7 | 26,2 | 28,9 | 25,1 | 20,1 | 22,1 | 24,1 | 21,1 | 19,9 |
| 24 | 20,0 | 19,0 | 19,0 | 22,1 | 24,2 | 28,9 | 25,1 | 21,1 | 22,1 | 20,1 | 21,1 | 16,7 |
| 25 | 20,0 | 19,0 | 19,0 | 23,2 | 24,1 | 28,4 | 22,1 | 21,1 | 20,9 | 20,1 | 22,1 | 16,1 |
| 26 | 22,0 | 20,0 | 18,0 | 23,7 | 26,2 | 27,1 | 22,1 | 21,1 | 20,1 | 21,1 | 23,1 | 16,1 |
| 27 | 20,0 | 18,4 | 19,5 | 23,6 | 27,6 | 27,1 | 22,1 | 21,2 | 20,1 | 21,1 | 22,1 | 16,1 |
| 28 | 19,0 | 18,5 | 18,5 | 22,6 | 27,3 | 27,2 | 24,1 | 21,1 | 22,1 | 22,6 | 19,1 | 16,1 |
| 29 | 19,0 | 17,0 | 22,6 | 26,6 | 27,1 | 26,1 | 19,1 | 21,1 | 22,6 | 19,2 | 15,5 | |
| 30 | 17,8 | 17,0 | 22,7 | 26,7 | 27,1 | 23,7 | 18,2 | 22,1 | 22,6 | 21,2 | 16,1 | |
| 31 | 17,0 | 17,0 | 26,7 | 22,1 | 18,1 | 22,1 | 16,1 | |||||
| TOTAL | 628,6 | 560,9 | 611,9 | 629,1 | 831,9 | 818,3 | 756,5 | 685,4 | 620,8 | 697,7 | 631,6 | 624,3 |
| PROM | 20,3 | 20,0 | 19,7 | 21,0 | 26,8 | 27,3 | 24,4 | 22,1 | 20,7 | 22,5 | 21,1 | 20,1 |
Tabla elaborada por HidrocarburosBolivia.com en base a datos operativos obtenidos de YPFB Transporte durante el 2009.
